衛星互聯網行業研究：6G時代空天地一體化的關鍵.pdf

衛星互聯網行業研究：6G時代空天地一體化的關鍵。衛星互聯網具有廣覆蓋、低時延、高網速、低成本的特點，是實現 6G 天地 融合、萬物互聯的關鍵。衛星互聯網是以大規模組網形式運行的低軌道衛星 （LEO）星座，向地面和空中終端提供寬帶互聯網接入等通信服務的新型網 絡。6G 的關鍵特征之一即實現空天地一體融合。6G 的空天地一體網絡架構 將以地面蜂窩移動網絡為基礎，結合低軌道通信衛星的特點，通過多種異構 網絡的深度融合來實現海陸空全覆蓋，為市場帶來新的機遇。

歐美搶先布局規劃，衛星互聯網商業模式已得到初步驗證。低軌衛星通信 網絡等領域是大國太空和軍事戰略博弈的必爭之地。高科技企業紛紛通過 LEO 高通量衛星進入市場，僅在 2015 年年初 4 個月的時間內，ITU 收到的 低軌互聯網星座申請，已涉及衛星數量高達上萬顆。OneWeb 和 Starlink 等 低軌寬帶星座已逐步開啟商業服務。據 Starlink 官網，截至 2023 年 5 月， Starlink 用戶數已達到 150 萬以上，距 2021 年開啟個人寬帶商業服務以來 實現了爆發式增長。我們認為，在衛星互聯網相關商業模式已得到初步驗證 的情況下，具有一定的可復制性。

全球代表星座 Starlink 星鏈將部署超萬顆的低軌衛星，資源整合、低成本、 堅持技術驅動是星鏈保持領先優勢的關鍵。美國 SpaceX 公司首席執行官埃 隆·馬斯克于 2015 年宣布 Starlink 星鏈項目，將向近地軌道發射星鏈衛 星，組建一個巨型低軌道衛星星座。預計衛星發射總規模為 4.2W 顆。截止 到 2023 年 7 月 30 日 Starlink 星鏈共有衛星 4784 顆，在軌 3885，392 顆 burned 降軌。星鏈在衛星設計方面采用模塊化設計來提升生產效率，器件 方面采用工規級器件大幅降低成本，通過低成本+高頻率的發射衛星實現快 速組網和技術迭代，“獵鷹 9”號運載火箭一次可發射 60 枚衛星。可回收 技術降低單次火箭發射成本，多次后穩定在初次發射成本的約 1/3。通過整 合資源、技術創新星鏈做到了商業環節的最優化，低成本火箭的研發成功促 成“星鏈”計劃的大規模建設。

我國正在加速推進衛星互聯網部署，星網集團成立吹響“集結號”。2020 年 4 月，發改委明確“新基建”范圍，包括以衛星互聯網為代表的通信網絡基 礎設施，作為“新基建”方向之一。“十三五”期間，以中國航天科技和中 國航天科工為主的兩大央企分別提出了“鴻雁星座”和“虹云工程”低軌衛 星互聯網計劃，并發射了試驗衛星。目前國內已發布的衛星星座項目計劃中 組網數量在 30 顆以上的低軌道衛星項目已達 10 個，項目規劃總衛星發射 數量超過 1 萬顆，衛星發射將集中在 2022-2025 年。中國星網作為我國衛 星互聯網行業的“帶頭人”，是中央直接管理的唯一一家從事衛星互聯網設 計建設運營的國有骨干型企業。2020 年 9 月份，中國“國網”公司向國際 電信聯盟（ITU）遞交了頻譜分配檔案，衛星數量為 12992 顆，力爭實現 2024 年 6 月前首飛目標任務（即星網工程發射任務）。預計在 2029 年中國星網 星座完成至少 1299 顆衛星的發射入軌；在 2032 年完成至少 6496 顆衛星的 發射入軌；并在 2034 年底前，中國星網星座有望建設完成并投入使用。