計(jì)算機(jī)行業(yè)AI算力“賣(mài)水人”系列專題報(bào)告：昇騰AI，引領(lǐng)“超節(jié)點(diǎn)+集群”時(shí)代.pdf

計(jì)算機(jī)行業(yè)AI算力“賣(mài)水人”系列專題報(bào)告：昇騰AI，引領(lǐng)“超節(jié)點(diǎn)+集群”時(shí)代。本篇報(bào)告解決了以下核心問(wèn)題：1、華為新一代昇騰處理器、超節(jié)點(diǎn)、集群方案的參數(shù)及其與英偉達(dá)對(duì)比；2、華為昇騰產(chǎn)業(yè)鏈的核心構(gòu)成；3、當(dāng)前AI算力行業(yè)的需求端變化，華為昇騰如何受益于AI芯片國(guó)產(chǎn)化。

核心邏輯：華為昇騰全棧軟硬件平臺(tái)可對(duì)標(biāo)英偉達(dá)，面向“超節(jié)點(diǎn)+集群”時(shí)代，在AI與國(guó)產(chǎn)化雙輪驅(qū)動(dòng)下，華為昇騰業(yè)務(wù)增長(zhǎng)有望超預(yù)期。

昇騰處理器：一年一代，引領(lǐng)“超節(jié)點(diǎn)+集群”新范式

華為推出基于達(dá)芬奇架構(gòu)的NPU，是全球首個(gè)覆蓋全場(chǎng)景的AI芯片。華為推出基于Ascend 910C打造的CloudMatrix 384集群解決方案；截至2025年9月18日，華為Atlas 900 A3 SuperPoD超節(jié)點(diǎn)累計(jì)部署300多套。華為公布昇騰路線圖，2026年將發(fā)布昇騰950、Atlas950SuperPoD、通算超節(jié)點(diǎn)Taishan 950 SuperPoD及企業(yè)級(jí)風(fēng)冷AI超節(jié)點(diǎn)Atlas 850，2027年將發(fā)布昇騰960及Atlas 960SuperPoD，基本保持每年一代、算力翻倍。華為超節(jié)點(diǎn)基于靈衢互聯(lián)協(xié)議，實(shí)現(xiàn)多種組件資源池化和平等協(xié)同，目前靈衢1.0已正式在Atlas 900A3SuperPoD上商用驗(yàn)證，2025年9月，華為全面開(kāi)放靈衢2.0。面向“超節(jié)點(diǎn)+集群”時(shí)代，華為網(wǎng)絡(luò)、CPU、系統(tǒng)能力等方面優(yōu)勢(shì)有望進(jìn)一步顯現(xiàn)。

昇騰生態(tài)： CANN全面開(kāi)源開(kāi)放，聯(lián)合產(chǎn)業(yè)鏈上下游共建生態(tài)

1）軟件：2025年8月，華為宣布昇騰硬件使能CANN全面開(kāi)源開(kāi)放，Mind系列應(yīng)用使能套件及工具鏈全面開(kāi)源。CANN計(jì)算架構(gòu)可對(duì)標(biāo)英偉達(dá)CUDA核心軟件層。通過(guò)軟硬件對(duì)標(biāo)，華為昇騰致力于成為全球AI算力第二選擇。 2）超節(jié)點(diǎn)/服務(wù)器：昇騰推出自有Atlas硬件（AI加速卡、AI服務(wù)器等），也向伙伴開(kāi)放自有硬件用于集成與二次開(kāi)發(fā)，并且昇騰部分整機(jī)伙伴背靠地方國(guó)資，具備良好資源優(yōu)勢(shì)。此外，昇騰服務(wù)器也獲科大訊飛、美團(tuán)、紫東太初等科技產(chǎn)業(yè)積極適配。 3）超節(jié)點(diǎn)/服務(wù)器價(jià)值量：AI芯片價(jià)值量占比最高（約70%），未來(lái)，光模塊、液冷、電源、存儲(chǔ)、PCB等零部件價(jià)值量成長(zhǎng)性同樣較強(qiáng)。

算力行業(yè)：CSP、主權(quán)國(guó)家、AI推理等需求向上，美國(guó)制裁升級(jí)推動(dòng)AI芯片國(guó)產(chǎn)化

需求側(cè)： 英偉達(dá)預(yù)計(jì)未來(lái)五年全球AI資本支出將達(dá)3-4萬(wàn)億美元。未來(lái)，互聯(lián)網(wǎng)、主權(quán)國(guó)家、原生AI廠商、AI推理等環(huán)節(jié)需求仍有望持續(xù)增長(zhǎng)。甲骨文表示“AI推理市場(chǎng)將“遠(yuǎn)大于”AI訓(xùn)練市場(chǎng)”。主權(quán)AI正在崛起，鴻海預(yù)計(jì)未來(lái)五年主權(quán)AI領(lǐng)域投資有望超1萬(wàn)億美元。 國(guó)產(chǎn)化：2024年，中國(guó)加速芯片的市場(chǎng)規(guī)模增長(zhǎng)迅速，超過(guò)270萬(wàn)張，中國(guó)本土人工智能芯片品牌的出貨量已超過(guò)82萬(wàn)張，市占率30%左右。2025年，中美關(guān)稅摩擦經(jīng)歷多輪升級(jí)，8月，英偉達(dá)下令停止生產(chǎn)H20，我國(guó)AI算力自主可控將成為大勢(shì)所趨。未來(lái)，昇騰憑借優(yōu)秀的軟硬件產(chǎn)品性能及產(chǎn)業(yè)生態(tài)，有望持續(xù)受益AI+國(guó)產(chǎn)化浪潮。